1950、60年代，相較於官方色彩濃厚的反共電影，臺灣民間反而捲起一股「台語電影」熱潮，1950年代到1970年代是台語片的全盛時期，一共產出一千多部作品，而許多電影都是在北投溫泉旅館裡製作完成的，當時北投如同美國的「好萊塢」一樣，全盛時期每天都有十多部電影開拍。 台語電影的發軔，早在1955年就有一部由邵羅輝執導的16毫米電影《六才子西廂記》，由廈門都馬班演出，但因為16毫米的規格問題，映演並未成功。1956年正月，由何基明所執導《薛平貴與王寶釧》上映，是第一部35毫米的「正宗台語電影」，由雲林麥寮拱樂社歌仔戲班擔綱演出。電影一推出就轟動全臺，也開創了台語電影的黃金年代。目前僅存《薛平貴與王寶釧》的膠卷，是當年重新配音的「客語版」，裡面的歌仔戲全都是客語唱腔。 當時知名導演林福地，擅長將文學作品改編成電影，如改編自日本通俗小說的《金色夜叉》（1964，原著為尾崎紅葉同名小說）。1964年，林福地又改編阿Q之弟（徐坤泉）暢銷通俗長篇小說《可愛的仇人》（1936）為同名電影（被政府審查後，改為《可愛的人》）；隔年再改編阿Q之弟的《靈肉之道》為同名電影（1965）。紅嬌（金杏枝）的小說《酒家女》（1956，之後改名為《冷暖人間》），由辛奇導演改拍成《難忘的車站》（1965）。 1960年代末，因為政府政策、彩色電影成本過高等因素，台語電影產業面臨了「國語電影」的挑戰而逐漸沒落，留下了「臺灣，曾經有個好萊塢」的遺憾。
